Сайт:https://bhex.comКраткое описание: новый формат платформы для торговли криптоактивами на основе новой технологии Bluehelix, расширяющая возможности трейдинга и экосистему работы с криптоактивами в целом.
MVP, код: нет
Капитализация: TBA
Даты сейлов: сейчас идет сид-раунд, ICO как такового скорее всего, не будет.
Тикер токена: BHT, ERC20
Соцсети:Telegram – 770 подписчиков
Метрики:
Взято из вайтпепера: 2,1 млрд BHT, 10% институциональным инвесторам, 10% анлокаются сразу после листинга далее два варианта лока: на 6 месяцев с ежемесячным анлоком и на года с ежеквартальным анлоком. 15% – на бонусы, без лока (это получается 150% бонусов без лока?). Далее – еще веселее: 10% – для защиты инвесторов, долгосрочная блокировка, пишут, что выдается при необходимости. С локами ангел-инвесторов и команды уже получше: 10 и 20% соотвественно с анлоком в течении 4х лет. Возможная вкусняшка: на комьюнити (возможный дроп вместо крауда?) выделено 35% с анлоком по 25% каждый год.
Юридические моменты:
По crunchbase написано, что базируются в Пекине.
По whois все скрыто, сам домен зарегистрирован еще в 2007, судя по всему, выкуплен и запущен 2018-07-02 (у начального регистранта домена куча схожих доменных имен с разными окончаниями, поэтому то, что домену 10 лет – ничего не значит). Зарегистрированы GoDaddy, хостятся на серверах Амазона. SSL сертификат – от TrustAsia Technologies. Ничего интересного. По базам Сингапура и Панамы никаких совпадений, команда на запрос по регистрационным данным пока не отвечает.
Вайтпепер и роадмап:
Вайтпепер: сам по себе небольшой, больше похож на Yellow Paper, ничего особенного, расписаны лишь основные моменты, 6 из 17 страниц заполнены информацией с сайта – команда, инвесторы, роадмап https://bhex.com/BHex_1.0_en.pdfРоадмап:
В сентябре этого года уже обещают официальный запуск платформы и постепенный ввод клиринга вплоть до марта 2019го.
Технология:
Идея и реализация – Команда проекта обозначает основные проблемы, связанные с работой с криптоактивами на данный момент, такие как безопасность, надёжность и простота работы с криптоактивами, а также, юридическая составляющая торговли криптоактивами, а в частности, возможность вести надзор за торговлей, используя методы, характерные для классических рынков. Так же команду платформы заботит вопрос безопасного клиринга криптоактивов (Клиринг – способ взаимовыгодных расчетов по безналичной схеме между несколькими участниками: предприятиями, странами, банками). Собственно, идея платформы и заключается в решении вопросов, возникающих на данный момент на рынке криптоактивов.
Таким образом, команда проекта планирует реализовать следующие сервисы на платформе:
CustodyandClearingtechnology. Custody решения это проще говоря депозитарий, т.е. по сути очень безопасное хранение. Таким образом, Bhex берет на себя безопасность Ваших активов, что избавляет Вас от рисков столкнуться с мошенничеством или фишингом, торгуя на платформе. Это очень актуальная проблема на рынке, так как на данный момент это служит одним из препятствий в конструктивном диалоге с регуляторами по всему миру. Так же Bhex собирается предоставить клиентам платформы услуги клиринга, что тоже является довольно важным моментом для обеспечения полноценного функционала для рынка криптоактивов.
BhexExchangePlatform. Торговая деятельность строится на базе предыдущих сервисов custody and clearing. Таким образом платформа не владеет активами пользователя. Bhex концентрирует свое внимание на предоставлении сервисов – торговля в парах к фиату, торговля деривативами, маржинальная торговля, а также OTC. Такое технологическое решение делает платформу более безопасной для пользователей, и, соответственно, вызывает у клиентов большее доверие, чем имеющиеся централизованные биржи.
VirtualBrokerSaaSPlatform. Bhex первыми хотят внедрить инструмент с классического фондового рынка – услуги виртуального брокера. На рынке акций простой пользователь не может сам зайти на биржу и приобрести акции, если он не является аккредитованным инвестором. И человек, как правило, пользуется услугами брокера и просто сообщая ему какие активы он хочет приобрести и на какую сумму, лишаясь многих проблем, связанных с работой на бирже, но не бесплатно, естественно. В то время, торговая платформа оказывается в более комфортном положении для себя, так как нет необходимости работать с тысячами людей по одиночке, и есть возможность сосредоточиться на вопросах безопасности и функционала. Это дает большие возможности для рынка, и упрощает процесс работы с криптоактивами, что для многих является одной из основных преград для того, чтобы начать работать с криптоактивами.
BluehalixOpenProtocol. Это техническое решение так же является новым для индустрии. По сути, протокол связывает все сервисы между собой, обеспечивая их функциональность. А также, что очень круто, предоставляет некоторым партнерам доступ к своему коду, позволяя им создавать свои торговые решения (я так понимаю, что-то вроде мини бирж).
Также огромное внимание команда уделяет безопасности платформы и всех торговых операций, а также быстродействию и функционалу. Судя по WPпроблем с этими областями возникнуть не должно.Ключевые преимущества платформы
Безопасность, обеспечиваемая децентрализованным хранением и клирингом активов
Решение вопроса доверия к торговым операциям на платформе
Оптимальный баланс между доверием к централизованным платформам и преимуществам децентрализованных бирж
Снижает стоимость листинга токенов
Создает повышенную ликвидность за счет распределения торговых операций между биржами
Услуга виртуального брокера помогает монетизировать поток клиентов
Оптимизирует торговые издержки и эффективность торговли
Увеличивает доходность для разработчиков торговых приложений
Стимулирует рост циркуляции криптоактивов и разработку реальных приложений
Экономическая модель токена и планы самой биржи
Экономическая модель токена довольно крутая и продуманная, да и предрасположенная к органическому росту в принципе. Во-первых, позволяет получать скидку 80% на торговые операции на платформе. Во-вторых, при внесении в качестве залога определенного количества токенов, платформа позволяет получить доступ к сервисам платформы. В-третьих, при внесении определенного количества токенов платформа позволяет получать пропорциональный доход от депозитарных и клиринговых сервисов. В-четвертых, позволяет участвовать в голосовании по листингу токенов и получать эйрдропы пропорционально количеству имеющихся токенов. В общем, к экономике токена вопросов точно нет, так как, в принципе, все завязано на токен платформы.
Сама же биржа планирует зарабатывать на :1.) 0.1% комиссии от торгов
2.) 10% комиссии с доходов брокеров
3.) 10% комиссии с доходов с торговых партнеров
Сравнение с конкурентами
Наверное, ближайшие конкуренты в этой области, хотя прямых в принципе, вообще нет, это Kyber Network и 0х. Сравнивать эти проекты технологически не имеет большого значения, так как реализуют они свою цель разными методами. Но вот цель у них одна – создание механизма, который объединит в себе сильные стороны централизованных бирж с преимуществами децентрализованных. Но у этих проектов отличается токеномика, что является важным пунктом развития проекта. Например, в случае 0х токен ZRX используется для получения возможности принимать участие в управлении протоколом – голосования за внесение изменений в протокол, а также для оплаты комиссий за использование DEX приложений по обмену активов. В Kyber Network токен также предназначен для оплаты комиссий, а также токены будут обеспечивать ликвидность при обмене, так как они будут необходимы для резервных операторов, которые хотят участвовать в обеспечении ликвидности и получать комиссии с торгов. Также Kyber Network планируют периодически сжигать некоторое количество от монет, которые возвращаются в качестве комиссии самой платформы. Так что, при сравнении с конкурентами, у которых токен используется в основном как комиссионная единица, у Bhex гораздо более обширная экономика токена, располагающая к росту.
И, все-таки, на мой взгляд, Bhex предлагает гораздо больший функционал по сравнению со своими не прямыми конкурентами. Мне, допустим, нравится решение по созданию виртуальных брокерских сервисов. Сейчас часто обсуждается вопрос mass adoption и притока новых людей в криптомир. Но ведь mass adoption это тоже широкое понятие, mass adoption это не обязательно возможность купить в магазине телевизор за крипту, например. По мне возможность легкого инвестирования без дополнительных трудностей (необходимости заводить множество аккаунтов на разных биржах, уделять внимание безопасности и сохранности своих активов и аккаунтов, плюс необходимость понимания как работать на криптобиржах) это тоже важная часть для обеспечения притока новых людей. Взять, допустим, человека среднего возраста 45-50 лет, ведь, даже если он не раз слышал про технологию, и ему реально по душе перспективы развития технологии, и у него есть свободные деньги для инвестирования, его легко может отпугнуть интерфейс работы с криптой в целом. А, если, Bhex создаст возможность создания брокерских услуг с красивым и легким интерфейсом, это поможет многим людям войти в криптомир.
Инвесторы:
AngelRound:
1.) Huobi – первые 2 инвестора думаю в представлении не нуждаются
2.) OKcoin –
3.) Plum Ventures – Венчурный инвестор, в основном на блокчейне не специфицирующийся, но с довольно интересным портфолио.
4.) Node Capital – венчурный инвестор, который уже давно на рынке с хорошим портфолио. Из блокчейн проектов в портфолио – Zilliqa, Theta Token, Aelf, Huobi, Gifto, Bibox, Hub, Ankr, Pallet One.
5.) City Holdings – конгломерат, который специализируется на инвестициях в сектор недвижимости.
6.) Yintai Investment & Finance – оченькрупный инвестиционный конгломерат из Китая.
Corporate Round:
Dfund – довольно свежий фонд – Lambda, Libra Credit, Lino, Block001
Creation Capital – ничего интересного, кроме Bhex.
К вышеописанному можно добавить, что у большинства членов команды в линкедине есть общий контакт – Shuoji Zhou из FBG. Интересно, почему тогда их нет в списке инвесторов?
Команда:
CEO– JuJianhua –Linkedin, по нему числится в команде с мая 2018го. Weibo – живой аккаунт, удовлетворительно наполнен, первый пост – в 2014, как раз про крипту. Бывший технический директор Huobi, внес обольшой вклад в развитие биржи и становление в лидеры на рынке. Редактура: по запросу в гугле “Former CTO Huobi” показывает совершенно другого человека – Zhang Jian, основателя Fcoin. У Jianhua нет никаких связей с Хуоби помимо статей по Bhex. С другой стороны – будь это неправдой, они не привлекли бы инвестиции от Хуоби. В мае 2017 года присоединился к ведущей финтех-компании Xiaoying Technology в качестве вице-президента по технологиям. Также работал техническим директором в нескольких ведущих ИТ-фирмах, включая Damai.cn – очень популярный китайский ресурс по продаже билетов на любые мероприятия и YOKA. Разработал систему торговли ценными бумагами Level2 – order book ну или по-русски биржевой стакан, только на классических биржах это сложнее выглядит технически – Когда участники торгов подают заявки, они приходят на рынок через множество маркет-мейкеров и других участников рынка, основанную на стандартах Шанхайской фондовой биржи. Является активным участником основного ИТ-сообщества, являясь сопредседателем ArchSummit(есть подтверждение)– саммит по тематике хайтек и финтех стартапов в течении 2 лет подряд и сопредседателем GIAC – сертификаты по кибербезопасности в в 2018 году. В общем, человек более чем способный реализовать обозначенные в ВП вещи, опыт огромный, да и имеются хорошие связи на криптовалютном и классическом рынках.
CTO – TangFulinLinkedin – был главным архитектором XiaoyingTechnology, где он отвечал за технологичность, платформу big data и инфраструктуру. До этого был главным технологическим архитектором одной из лидирующих интернет-компании Xueqiu(полазил у них на сайте, что-то вроде тематических блогов, и видимо с огромной аудиторией, некоторые посты по 2-3 миллиона просмотров в день) , где он разработал систему котировок ценных бумаг и рынка Xueqiu. 4.5 года работал в Weibo – самая крупная социальная сеть на китайском. Достаточно компетентный человек относительно поставленных перед проектом задач, в некоторых отзывах о нем пишут, что он – «гик» – что для технаря кажется комплиментом)
ChiefBlockchainArchitect– KailiangJiang – был основным разработчиком BaaS сервиса для платформы WeBank – первый коммерческий банк в Китае – одним из главных акционеров которого является Tencent– одна из крупнейших инвестиционных компаний в мире, дочерние компании Tencent, как в самом Китае, так и в других странах мира, специализируются на различных областях высокотехнологичного бизнеса, в том числе различных интернет-сервисах, разработках в области искусственного интеллекта и электронных развлечений. До этого Kailiang собственно руководил отделом по разработке бекэнда в подразделении Tancent QQgameTencent. Достойный член команды, и, если у него остались контакты с Tencent, очень полезный не только для технического развития.
DirectorofPlatformSystems – XuKe – Linkedin (ничего интересного) был главным архитектором в Tencent и Baidu, специализируясь на высокопроизводительных вычислениях.
DirectorofBusinessOperations – YanHui – был исполнительным и главным редактором CSDN – одна из крупнейших сетей для программистов в Китае (блоги, форумы, новости IT и т.д) с примерно 10 млн пользователей. Также является создателем китайского портала для помощи молодым предпринимателям Ycpai.
DirectorofMediaandPublicRelations – ChengTianyu – является активным и популярным комментатором в китайских СМИ. Обладая 18-летним опытом работы в СМИ в области IT, консалтинге и связях с общественностью, Тянью был главным редактором Chianbyte и директором по связям с общественностью в Qunar – ведущей онлайн-туристической платформе в Китае.
DirectorofBusinessDevelopment – QiZongchao – представитель традиционного рынка торгов, имеет огромный опыт в торговле природными ресурсами такими как сталь и железная руда . Он был азиатским руководителем железорудного бизнеса в Mercuria Group – крупная швейцарская трейдинговая компания. Этому есть подтверждения в Гугле, например: статья от 2012 годаBoli Wang – DirectorofFinancialProducts – – 2 года работал в Barclays Investment Bank – он специализировался на проектировании и ценообразовании деривативов. В Linkedin 500+ контактов с послужным списком из 1 компании – похоже что действительно хороший спец. Кстати один из немногих имеет аккаунт на линке и даже указано, что является партнером Bhex.
Director of Platform Operations – Yang Bai – высокодоходный трейдер облигациями Societe Generale в Нью-Йорке.
DirectorofITOperations – JunweiHou – является экспертом в области управления базами данных и ИТ. Он был ведущим экспертом отдела по работе с базами данных и ИТ-операций команды в Meituan – крупнейшая в Китае компания по оптовой продаже и доставке продуктов и Bianlifeng – предлагает концепцию новой розничной торговли путем интеграции элементов онлайн и автономных магазинов, использующих QR-коды и мобильные платежи. До этого был старшим администратором баз данных в Sina, и он был одним из основных участников сообщества Mysql.
Если все по команде честно изложено на сайте, то в принципе, компетенции достаточно. Но напрягает такая скрытность персонажей…хотя это же китайцы…линков нет, фейсбуков нет, гуглятся тоже достаточно плохо, но компании из послужных списков достаточно крутые, и практически все ориентированы исключительно на китайский рынок. Может быть этим можно оправдать отсутствие соц сетей. По некоторым вообще инфа только та, что на сайте. Хотя конечно, есть такой момент, что имена же могут и отличаться в линке и на сайте, но по фото тоже не нашел я большинство здесь присутствующих. Как итог, мне кажется, наличие фондов и ангел инвесторов, косвенно подтверждает компетенцию членов команды, ну и в общем то ребята довольно опытные, и с блокчейном имели дело, и представители с фондовых рынков есть, и по идее с очень хорошими связями в Азии.
Эдвайзеры:
Chen Chen – ничего интересного, никаких подтверждений в сети найти не удалось.
Xiaodun Fang – по нему есть упоминания в гуглодоках, на crunchbase, в сети хороший информационный след, в целом вопросов нет. Занимался архитектурой безопасности Baidu.Qianhong Wu – на сайте пишут, что является профессором в топовом китайском институте (гугл указывает на Beihang University, есть подтверждение– совпадает сфера деятельности). Есть публикации, которые также совпадают по сфере деятельности. Хороший эдвайзер.
Fan Yang – на сайте пишут, что в 1998 уже внедрял идею электронного кошелька в китайском банке, выступал в центробанке Китая в 2014 году в качестве внешного эксперта при внедрении мобильной платежной системы. Никаких следов в сети найти не удалось.
Вывод:
Новые сервисы на базе новых технологий, которые очень необходимы для рынка в целом на данной стадии
Очень крутая экономика токена
Сервис для брокеров очень актуальное решение для «притока новой крови»
Возможность листить токены гораздо дешевле нынешних цен
Повышенная ликвидность — это очень актуальная проблема рынка криптоактивов
На мой взгляд, очень разумные комиссии за свои услуги
Если проект действительно вырастет во что-то серьезное – то отличное решение для маленьких неликвидных на данный момент бирж переквалифицироваться и стать частью крупной платформы.
Минусы:
нет гитхаба, MVP (но проект пока на ранней стадии)
Азиатский проект
Вайтпепер откровенно слаб
Нет данных по регистрации
Крайне низкий хайп (опять же, возможно, из-за ранней стадии)
Нет информации по метрикам (стоимости токена)
Судя по всему, бонусы могут доходить до 250% – 15%, выделенные на сами бонусы и еще 10% “для защиты инвесторов” с “долгосрочным локом”. С другой стороны все остальные локи очень большие – от 2х до 4х лет.
Субъективная оценка автора: 7 (списывает все на то, что проект в очень ранней стадии)
Субъективная оценка редактуры: 5
Чек-лист:
Поскольку система 10ти-балльная, то в некоторых случаях, когда требуется грубая оценка нет/есть условно/есть и в порядке градация применяется с шагом 0, 5, 10. Например: говносайт (а он у ico будет в любом случае) на http (не https) получит 0, просто есть, основан недавно — 5, есть, все в норме и присутствуют какие-то плюшки — 10. По регистрации никаких данных – 0, есть адрес, нет регистрационного номера компании – 5, все прослеживается – 10.
Взято из вайтпепера: 2,1 млрд BHT, 10% институциональным инвесторам, 10% анлокаются сразу после листинга далее два варианта лока: на 6 месяцев с ежемесячным анлоком и на года с ежеквартальным анлоком. 15% – на бонусы, без лока (это получается 150% бонусов без лока?). Далее – еще веселее: 10% – для защиты инвесторов, долгосрочная блокировка, пишут, что выдается при необходимости. С локами ангел-инвесторов и команды уже получше: 10 и 20% соотвественно с анлоком в течении 4х лет. Возможная вкусняшка: на комьюнити (возможный дроп вместо крауда?) выделено 35% с анлоком по 25% каждый год.
CEO – Ju Jianhua – Linkedin, по нему числится в команде с мая 2018го. Weibo – живой аккаунт, удовлетворительно наполнен, первый пост – в 2014, как раз про крипту. Бывший технический директор Huobi, внес обольшой вклад в развитие биржи и становление в лидеры на рынке. Редактура: по запросу в гугле “Former CTO Huobi” показывает совершенно другого человека – Zhang Jian, основателя Fcoin. У Jianhua нет никаких связей с Хуоби помимо статей по Bhex. С другой стороны – будь это неправдой, они не привлекли бы инвестиции от Хуоби. В мае 2017 года присоединился к ведущей финтех-компании Xiaoying Technology в качестве вице-президента по технологиям. Также работал техническим директором в нескольких ведущих ИТ-фирмах, включая Damai.cn – очень популярный китайский ресурс по продаже билетов на любые мероприятия и YOKA. Разработал систему торговли ценными бумагами Level2 – order book ну или по-русски биржевой стакан, только на классических биржах это сложнее выглядит технически – Когда участники торгов подают заявки, они приходят на рынок через множество маркет-мейкеров и других участников рынка, основанную на стандартах Шанхайской фондовой биржи. Является активным участником основного ИТ-сообщества, являясь сопредседателем ArchSummit(есть подтверждение)– саммит по тематике хайтек и финтех стартапов в течении 2 лет подряд и сопредседателем GIAC – сертификаты по кибербезопасности в в 2018 году. В общем, человек более чем способный реализовать обозначенные в ВП вещи, опыт огромный, да и имеются хорошие связи на криптовалютном и классическом рынках.
Director of IT Operations – Junwei Hou – является экспертом в области управления базами данных и ИТ. Он был ведущим экспертом отдела по работе с базами данных и ИТ-операций команды в Meituan – крупнейшая в Китае компания по оптовой продаже и доставке продуктов и Bianlifeng – предлагает концепцию новой розничной торговли путем интеграции элементов онлайн и автономных магазинов, использующих QR-коды и мобильные платежи. До этого был старшим администратором баз данных в Sina, и он был одним из основных участников сообщества Mysql.
Если все по команде честно изложено на сайте, то в принципе, компетенции достаточно. Но напрягает такая скрытность персонажей…хотя это же китайцы…линков нет, фейсбуков нет, гуглятся тоже достаточно плохо, но компании из послужных списков достаточно крутые, и практически все ориентированы исключительно на китайский рынок. Может быть этим можно оправдать отсутствие соц сетей. По некоторым вообще инфа только та, что на сайте. Хотя конечно, есть такой момент, что имена же могут и отличаться в линке и на сайте, но по фото тоже не нашел я большинство здесь присутствующих. Как итог, мне кажется, наличие фондов и ангел инвесторов, косвенно подтверждает компетенцию членов команды, ну и в общем то ребята довольно опытные, и с блокчейном имели дело, и представители с фондовых рынков есть, и по идее с очень хорошими связями в Азии.